什么是财务舞弊

财务报表舞弊是为了欺骗报告使用者而对财务报告中列示的数字或财务报表附注进行有意识的错报或忽略。它包括：对财务报告据以编制的会计记录或凭证文件进行操纵、伪造或更改;对财务报告的交易、事项或其余重要信息的错误提供或有意忽略;与数量、分类、提供方式或披露方式有关的会计原则的有意误用。

在财务报表审计中，注册会计师通常只关注下列两类舞弊行为：

(1)侵占资产。是指被审计单位的管理层或员工非法占用被审计单位的资产;

(2)对财务信息作出虚假报告。其可能源于管理层通过操纵利润误导财务报表使用者对被审计单位业绩或赢利能力的判断。

财务报表舞弊的威胁

财务报表舞弊行为严重威胁市场参与者对财务信息的信心;估计花费公司重大资金;以及这一行为被认为是不可接受的、非法的企业行为。进行财务报表舞弊行为的机会增加，使公司的控制结构削弱，公司的治理变得不那么有效，也恶化了其审计职能的质量。

财务报表舞弊的防范

要防范财务报表舞弊行为，就应完善公司治理;加强公司的财务报告和提供可靠和有关资料，公司的条件和结果披露质量; 确保在提高审计人员的客观，独立的会计师事务所更有效的监督其审计质量; 避免审计人员从事的活动可能造成潜在的利益冲突(如内部审计，信息技术)和创建一个新的会计监管体系、改善审计效果，此外，还要鼓励上市公司参与建立防欺诈和检测战略，防止方面发挥积极作用并发现财务报表欺诈行为。

那么如何找到财务报表的舞弊痕迹?

一般情况下而言，一个企业若想粉饰自身的财务报表，其中肯定会露出蛛丝马迹，对于审计师而言，可以从以下几个方面观察：

财务操纵的主要目的是虚增或平滑业绩，以及美化现金流量。除非业务流程和财务流程设计极为缜密的系统舞弊，一般的财务操纵都会在财务报表上留下或多或少的异常信息，而这些异常信息正是进一步判断是否存在财务操纵的信号。

IPO公司财务报表中科目中主要存在的财务操纵信号如下：

1、应收账款

应收账款大幅增长，且增长幅度超过同期收入增长，应收账款周转率低于同行业水平，或者呈现下降趋势。以上信息往往预示着两种操纵可能，一是公司可能临时放宽了信用政策，短期内促进了收入增加;二是公司可能存在提前确认收入或虚构收入的情况。

2、预付账款

预付账款大幅增长，尤其是预付工程款或预付专利或非专利技术的采购款的不合理增长，则可能存在通过预付款流出资金，最终以流出资金虚增利润的情况。

3、存货

存货，尤其是数量和价值不易确定的存货大幅增长，且增长幅度超过同期成本增长，存货周转率低于同行业水平，或者呈现下降趋势，往往预示着几种操纵可能，一是可能是通过虚构存货采购流出资金，最终用以虚增利润;二是通过虚减生产中的单耗，降低产品单位成本并虚增产品数量，并最终形成虚构利润;三是存货积压，应提但未计提大量的跌价准备而形成利润虚计。

4、在建工程

在建工程由于往往具有总造价高、工程进度难以确定，以及实际造价难以计量的特点，是虚计利润的一个常见隐藏科目。在建工程大幅增加，尤其是和生产经营规模和发展规划不相适应的持续增加，往往预示着两种操纵可能，一是通过在建工程的采购将资金转出，并最终形成虚构利润;二是将应予当期费用化的支出包装成在建工程成本。

5、无形资产

无形资产采购，主要指外购专利或非专利技术等的采购，具有交易无实物形态，作价公允性不容易确定，外购后使用情况不容易确认的特点，是虚计利润的一个常见隐藏科目。外购技术大幅增加，尤其是与目前生产经营相关性不强的外购技术的持续增加，往往预示着通过外购无形资产将资金转出，并最终形成虚构利润。

6、商誉

根据会计准则，只有在非同一控制下的收购才会形成商誉。由于商誉不用摊销而只需要进行减值测试，其是否需要计提减值往往难以确定，故是虚计利润的一个常见隐藏科目。商誉的金额取决于收购价与被收购方可辨认净资产公允价值，而被收购方账面未予记载的无形资产是否确认为可辨认净资产对可辨认净资产的公允价值影响巨大，未予记载的无形资产是否应确认的关键则是其是否可单独区分并可单独计量。确认的无形资产通常需要在收购后分期摊销，故在同样的条件下，确认的未予记载的无形资产的公允价值越高，确认的商誉价值越小，由于无形资产需要摊销故对收购后利润的影响超大。

商誉大幅度增加，甚至收购价格大部分形成了商誉，往往预示着两种可能，一是通过与出售方串通提高收购价，将虚高的资金转出并用以虚构利润;二是可辨认净资产的公允价值确认过低，尤其是故意不确认或压低确认并购资产中的无形资产公允价值，以通过不摊销或少摊销来虚增利润。

7、递延所得税资产

会计准则规定，递延所得税资产的确认应以未来期间很可能取得的用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，而未来期间的应纳税所得额涉及到较多的会计估计。递延所得税资产的虚计常见于对可抵扣亏损未来是否可以得到弥补的估计，一般理解，确认可抵扣亏损产生的递延所得税资产在会计方法上较为激进，常常属于一种业绩粉饰行为。

8、应付职工薪酬

通过应付职工薪酬的预提，尤其是年终奖金、效益奖金等非固定工资的预提来调节利润是常见的方法。应付职工薪酬的余额在各年末波动很大，各年度计提金额差异较大，但工资实际发放金额差异不大的情况，往往预示着通过应付工资的随意预提来平滑业绩。

9、业务收入

报告期内存在异常收入，异常收入又经常是以大幅提升特定期间的业绩的高毛利收入，则往往预示着收入操纵。异常收入的特征包括：一是偶发性，包括偶发的交易模式、偶发的产品、偶发的客户等;二是交易标的不具备实物形态或对交易对手而言不具有合理用途，比如，销售软件产品、提供技术服务等收入;三是交易价格明显偏离正常市场价格。

10、毛利率

综合毛利率取决于不同产品的销售结构和不同产品的毛利率，毛利率取决于单位售价和单位成本，单位成本包括材料成本、人工成本及费用成本，其中材料成本往往占比较大，材料成本受制于原料单耗水平和原料单位成本两个因素。毛利率异常，可以细分为销售结构异常、单位售价异常、原料单位成本异常和原料单耗水平异常，是否存在异常，主要是以不同期间相关指标的连续对照、同行业之间的毛利比较、单位售价或单位采购价与市场价格的比较等进行判断。无法合理解释的毛利率异常，通常代表可能存在财务操纵。

11、期间费用率

期间费用率，主要是指销售费用和管理费用两项期间费用占主营业务收入的比率。不同行业的费用率水平不同，但同行业之间通常存在可比性。如果期间费用率低于同行业水平，或者期间费用持续下降，往往预示着可能存在财务操纵。

有些费用项目，与收入存在线性关系，比如销售收入与运输费;销售收入与销售佣金，出口收入与海关费用等。如果相关费用项目与收入不存在相对稳定的关系，往往预示着可能存在财务操纵。

12、经营性现金流量

经营性现金净流量持续为负，或与净利润严重背离，往往预示着可能存在业绩操纵;经营性现金流量在最后一个年度突然大幅提升，则可能预示着最后一年通过加速收款和推迟付款来粉饰现金流量;经营性现金流量持续优于同行业水平，但同时投资性现金流量持续为大额负数，则可能存在配合收入舞弊，现金先包装成投资性现金流出再包装成经营性现金流流入的情况。

财务报表科目存在异常信号，并不代表IPO公司一定存在财务操纵，但在审核过程中肯定属于重点关注的事项。故IPO公司财务报表如果存在异常信息，应结合经营模式的特点、主要供应商和客户的背景、产能利用率和产销量等非财务信息进行可靠的综合分析，才能最终摆脱财务操纵的嫌疑。上市审核中对财务操纵的“零容忍”很低，如果重要的财务异常信息无法解释清楚的，实际上是很难通过发行审核的。